Американская валюта перешла в рост после отчета Payrolls, который показал довольно неожиданное превышение прогноза в части прироста рабочих мест. Индекс доллара DXY поднялся выше 106.50, вновь замахиваясь на опорный пункт быков – уровень 107:

Американская экономика создала 336К рабочих мест в сентябре, консенсус прогноз предполагал 160К. Однако остальные показатели, такие как оплата труда и уровень безработицы были менее оптимистичные. Безработица поднялась с 3.7% до 3.8%, а оплата труда выросла на 0.2%, хотя ожидалось 0.3%. Прирост рабочих мест в целом соответствовал косвенным сигналам по рынку труда за сентябрь, а именно данным по вакансиям от JOLTS (резкое повышение до 9.6 млн. после нескольких последних месяцев снижения), а также сжимающемся показателе первичных заявок на пособия по безработице, которые неуклонно двигался в сторону минимумов текущего делового цикла, приблизившись на последней неделе к 200К:

Рынок отреагировал вполне себе очевидной переоценкой прогноза ужесточения ФРС, учтя в ценах как более высокую вероятность повышения ставки в ноябре, так и шансы того, что ставка будет оставаться на высоком уровне длительное время. Это видно из реакции доходностей к погашению коротких и дальних облигаций. Доходность к погашению двухлетней облигации выросла на 9 пунктов, 10-летней облигации (которая чувствительно именно к ожиданиям длительности высоких ставок) – на 12 пунктов:

Американский рынок открылся снижением, S&P 500 прижимается к локальному минимуму 4215 пунктов и, похоже, собирается тестировать отметку 4200, так как пока предпосылок для возобновления ралли нет: рынок совсем недавно пробил основной восходящий канал, впереди тест важного уровня 200-дневной скользящей средней. Учитывая цикличность рынка, вероятно повторения сценария марта 2023, когда цена пробила 200-дневную SMA, снизилась примерно на 100 пунктов и только затем привлекла достаточное число покупателей:

Понравилась моя статья и пользуетесь приложением Telegram?
Если Вы ответили на оба вопроса "Да!", тогда подпишитесь на мой канал и больше никогда не пропускайте новые выпуски.